Jak rozwija się handel DeFi po wichurze 2020 r

Chociaż limit rynkowy DeFi wzrósł o 2,100% w ciągu 2020 r., krytycy twierdzą, że branża musi się rozwijać, aby móc działać w sposób bardziej zrównoważony.

Kiedy książki historyczne będą pisane o kryptokursztynie, rok 2020 zostanie zapamiętany jako rok, w którym zdecentralizowane finanse stały się popularne.

Potężna ilustracja tego, jak ta młoda, często niezrozumiana przestrzeń rozrosła się, pochodzi z DeFi Pulse. Na początku stycznia łączna wartość zablokowana w protokołach DeFi wynosiła 675 milionów dolarów. Od tego czasu rekordy nadal są niszczone – i w pewnym momencie w grudniu liczba ta osiągnęła zdumiewający poziom 15 miliardów dolarów. Jest to wzrost o 2,100% w mniej niż 12 miesięcy.

Nawet jeśli pojawiły się oznaki bańki, kryptońskie wagi ciężkie, takie jak prezes Binance Changpeng Zhao, stwierdziły, że oczekują, iż DeFi pozostanie na miejscu – i że w tej rozwijającej się przestrzeni istnieje „duży potencjał wzrostu“.

Niemniej jednak krytycy twierdzą, że DeFi musi ewoluować i dojrzewać, gdy będziemy zmierzać do 2021 roku. Ten rok został również zdominowany przez niekończące się widelce – oraz szereg projektów pojawiających się pod niemal identycznymi (i często związanymi z żywnością) nazwami. Brak jest zrównoważonego rozwoju, ponieważ handlowcy przechodzą od jednego protokołu do drugiego w poszukiwaniu najzdrowszych zwrotów, a nagłe tworzenie nowych platform przez oportunistycznych programistów doprowadziło do wyniszczających luk w bezpieczeństwie, które czasami spowodowały, że dziesiątki milionów dolarów znikają w powietrzu.

Rzeczywiście, Cointelegraph niedawno poinformował o nowych badaniach przeprowadzonych przez firmę danych BraveNewCoin, która ostrzegła, że w sektorze DeFi istnieje 18 poważnych zagrożeń „niefinansowych“. Na liście tej dominuje skalowalność – zatory w sieci powodują wysokie opłaty gazowe i nieudane transakcje, co powoduje nieprawidłowe działanie protokołów.

Niebezpieczeństwa na tym się nie kończą. Słabe punkty inteligentnych umów można wykorzystać poprzez kredyty flash, wyrocznie mogą powodować, że protokoły otrzymują niedokładne dane dotyczące cen, wzajemne powiązania mogą oznaczać, że wiele protokołów musi polegać na innych, a ponadto istnieje ryzyko, że centralizacja wkradnie się również do branży.

Zrealizowanie długoterminowych korzyści

Warto zauważyć, że wielu krytyków jest entuzjastycznie nastawionych do tego, w jaki sposób DeFi może dostarczać bezpieczne, solidne i pozbawione uprawnień transakcje w sposób, który po prostu nie pasuje do platform scentralizowanych. Ich argumentem jest jednak to, że DeFi jest w obecnej formie słabo rozwinięte – co oznacza, że infrastruktura niezbędna do wprowadzenia prawdziwej zmiany po prostu nie jest jeszcze gotowa.

W latach 80. i 90. rysują się podobieństwa do rynku giełdowego, kiedy zlecenia były wywoływane przez telefon, a inwestorzy nie mieli pewności co do dokładnego czasu ich realizacji – i ile by to kosztowało.

W niektórych przypadkach porównywano protokoły DeFi z producentem nowoczesnego pojazdu elektrycznego, który szczyci się tym, jak zaawansowana jest jego technologia akumulatorów… nie zwracając uwagi na opony.

Aby przemysł mógł się rozwijać, zwolennicy mówią, że do połączenia DeFi z tradycyjnym światem finansów potrzebny jest solidny most, który pomoże mu rozwinąć się poza eksperymentalnym placem zabaw. Zapewniłoby to technologiczną solidność niezbędną do uniknięcia niszczycielskich wyczynów, zachęciło do większego zaangażowania w przestrzeń kosmiczną i zaowocowało infrastrukturą niezbędną do przeprowadzania dużych transakcji w sposób bezpieczny, tani i natychmiastowy, z niewielkim lub żadnym poślizgiem.

Odejście od rolnictwa i górnictwa

Nowi uczestnicy rynku, tacy jak iob.fi DAO wierzą, że w niedalekiej przyszłości dyskusja wokół DeFi odejdzie od górnictwa, rolnictwa i pożyczek flash na rzecz „prawdziwych, zrównoważonych i stałych zysków“.

Platforma opisuje siebie jako pierwszą tokenizowaną, aktywnie zarządzaną pulę zabezpieczonych DeFi – środowisko, w którym inwestorzy mogą zyskać ekspozycję na krypto waluty, akcje, towary i indeksy w jednym miejscu… wszystko z portfela Web3.

Według iob.fi DAO, może to przynieść korzyści, ponieważ większość klas aktywów ma różne cykle cenowe. Podczas gdy Bitcoin może być w awansie jeden tydzień, może handlować na boki w następnym tygodniu, jak Wall Street rozpoczyna swój bieg byka.

Iob.fi DAO mówi, że ustanawia most pomiędzy profesjonalnymi firmami Wall Street i crypto poprzez Prodefy – zestaw narzędzi, który jest ustawiony na połączenie tradycyjnych systemów handlowych o wysokiej wydajności z platformami DeFi z obsługą Web3 w 2021 roku. Wykorzystanie Web3 jest opisane jako kluczowe ze względu na to, że jest ono przyszłościowe i może być łatwo uaktualniane w miarę pojawiania się coraz lepszych technologii.

Iob.fi DAO mówi, że Prodefy będzie kluczowa dla osiągnięcia przyjęcia, ponieważ handlowcy w mieście nie będą musieli znacząco modyfikować swoich systemów handlowych lub tworzyć nowych. To przełamie bariery pomiędzy tymi dwoma rynkami – w czasie, gdy zainteresowanie instytucji kryptokur walutami nadal rośnie, a wiele firm kupuje dziesiątki tysięcy Bitcoinów, aby utrzymać rezerwę.

Opracowano również zaawansowany system automatycznego handlu, zwany ioBots – zbiór narzędzi, które w świetle kryptońskiego charakteru łańcucha transakcyjnego przyjmują inne podejście do zarządzania aktywami, podejmowania decyzji handlowych i zarządzania ryzykiem.

Ogólnie rzecz biorąc, iob.fi DAO mówi, że jego celem jest zapewnienie spójności – opisując go jako najważniejszy składnik w udanym handlu.